KODEX 차이나H레버리지(H) (204450)
구성종목별 수익률 기여도 · 집중도 · 섹터 편중 정밀 분석
펀드 개요
이 ETF는 국내 상장 ETF입니다 (운용사: 삼성자산운용). HSCEI Leveraged Index 지수를 추종합니다. 연 총보수 0.64%, 순자산 약 237억원, 2014-09-12 상장. 최근 1년 수익률은 -23.04%입니다.
추종지수·운용사·총보수·순자산 등은 발행사·거래소가 공개하는 사실 정보입니다. 수치는 갱신 시점에 따라 실제와 다를 수 있습니다.
투자자 순매수 동향
최근 거래일 기준 외국인·기관·개인의 순매수 수량입니다 (양수 = 순매수, 음수 = 순매도).
| 일자 | 등락 | 외국인 | 기관 | 개인 |
|---|---|---|---|---|
| 07/28 | +1.1% | +5.8만주 | +3.1만주 | −8.9만주 |
| 07/27 | +2.7% | +6,137주 | +3,258주 | −9,428주 |
| 07/24 | -2.2% | −1,991주 | +3.2만주 | −3.0만주 |
| 07/23 | +2.25% | +1.0만주 | −563주 | −9,686주 |
| 07/22 | -3.48% | −14.5만주 | +15.2만주 | −7,663주 |
오늘의 분석 요약
이 ETF는 상위 10종목이 전체 비중의 약 30.1%를 차지합니다. 집중도 지표(HHI)는 457로 낮음 — 여러 종목에 고르게 분산 수준이며, 섹터로는 Unclassified(100%) 비중이 가장 큽니다. 집중도가 높을수록 특정 종목·섹터의 등락이 ETF 전체 수익률을 크게 좌우합니다.
구성종목 상위 20종목
| # | 종목 | 비중 |
|---|---|---|
| 1 | TENCENT HOLD700 HK Equity | 4.73% |
| 2 | CCB(CHINA CONSTRUCTION BANK)939 HK Equity | 4.35% |
| 3 | Alibaba9988 HK Equity | 4.22% |
| 4 | ICBC(INDUST&COMM BANK OF CHINA)1398 HK Equity | 3.11% |
| 5 | CHINA MOBILE941 HK Equity | 2.73% |
| 6 | XIAOMI-CLASS B1810 HK Equity | 2.61% |
| 7 | MEITUAN DIANPING3690 HK Equity | 2.43% |
| 8 | BANK OF CHINA3988 HK Equity | 1.99% |
| 9 | PING AN2318 HK Equity | 1.98% |
| 10 | CNOOC883 HK Equity | 1.96% |
| 11 | SMIC Equity981 HK Equity | 1.81% |
| 12 | NETEASE9999 HK Equity | 1.77% |
| 13 | BYD1211 HK Equity | 1.75% |
| 14 | BeOne Medicines6160 HK Equity | 1.25% |
| 15 | CHINA LIFE2628 HK Equity | 1.18% |
| 16 | PETROCHINA857 HK Equity | 1.12% |
| 17 | JD.COM9618 HK Equity | 1.01% |
| 18 | ZIJIN MINING2899 HK Equity | 0.99% |
| 19 | CM Bank(CHINA MERCHANTS)3968 HK Equity | 0.99% |
| 20 | AGRICULTURAL BANK OF CHINA1288 HK Equity | 0.89% |
비중 0.5% 미만 및 상위 목록 밖 종목은 “기타”로 합산되어 위 표에서 생략됩니다.
레버리지·인버스 주의
이 펀드는 기초지수를 2배로 추종합니다.
여기서 2배는 **하루** 수익률 기준입니다. 여러 날 들고 있으면 매일 재설정되는 구조 때문에 기간 수익률이 지수의 2배와 어긋납니다. 지수가 올랐다 내렸다를 반복하면, 지수가 제자리로 돌아와도 이 펀드는 손실이 남습니다. 이걸 음의 복리(변동성 잠식)라고 합니다.
횡보장에서 특히 불리하며, 보유 기간이 길수록 손실이 누적됩니다. 단기 방향성 매매용으로 설계된 상품입니다.
얼마나 쏠려 있나
집중도(HHI)는 457로 낮은 편입니다. 상위 10종목 비중이 30.1%에 그쳐, 특정 종목 하나가 펀드 전체를 좌우하기 어렵습니다.
개별 종목 리스크를 줄이려는 목적에는 부합하지만, 반대로 어떤 종목이 급등해도 그 효과는 희석됩니다.
HHI는 각 종목 비중을 제곱해 더한 값입니다. 한 종목이 100%면 10,000, 종목이 많고 고를수록 0에 가까워집니다.
어느 업종에 실려 있나
섹터로 보면 Unclassified 하나가 100%를 차지합니다. 이름과 무관하게 사실상 Unclassified 업종에 베팅하는 펀드로 봐야 합니다.
해당 업종에 악재가 나오면 펀드 전체가 같이 움직입니다. 이미 그 업종 종목을 따로 들고 있다면 노출이 겹치는지 확인해 보세요.
위 비중은 개별 표시된 주식만 합산해 주식 합계를 100%로 환산한 값입니다.
다른 ETF와 얼마나 겹치나
099140와 구성종목이 55% 겹칩니다(공통 53종목). 절반 가까이 같은 기업을 담고 있다는 뜻입니다.
두 펀드를 같이 들고 있다면 실제 분산 효과는 생각보다 작을 수 있습니다.
무엇으로 구성되어 있나
이 펀드는 총 56종목을 담고 있고, 이 페이지에는 비중이 큰 상위 34종목을 표시했습니다. 나머지는 "기타"로 합산됩니다.
주식 비중은 52.2%이고 나머지는 스왑·현금성 자산입니다. 주식을 직접 사는 대신 파생상품으로 지수 노출을 만드는 합성 방식이 섞여 있다는 뜻으로, 이 경우 거래상대방 위험이 추가로 붙습니다.
연 총보수는 0.64%로 낮지 않은 편입니다. 장기 보유 시 보수는 수익률에서 매년 그대로 차감되므로, 같은 지수를 더 싸게 추종하는 대안이 있는지 비교해 볼 가치가 있습니다.
섹터 구성
개별 표시된 주식 비중을 섹터별로 합산한 뒤, 주식 합계를 100%로 환산한 값입니다. 막대 길이는 가장 큰 섹터를 기준으로 그렸습니다.
본 페이지의 수치는 공개된 발행사·거래소 구성종목 데이터를 바탕으로 계산한 것으로, 실시간이 아닐 수 있으며 투자 권유가 아닙니다. 투자 판단과 책임은 투자자 본인에게 있습니다.
비슷한 ETF
구성종목이 실제로 얼마나 겹치는지를 기준으로 고른 ETF입니다. 겹침이 클수록 두 종목을 같이 담아도 분산 효과가 적습니다.
KODEX 차이나H레버리지(H) (204450)
Per-holding contribution · concentration · sector skew — a deep read
Fund overview
This is a Korea-listed ETF from 삼성자산운용. It tracks the HSCEI Leveraged Index. Key facts — expense ratio 0.64%; net assets about 237억원; inception 2014-09-12. Its 1-year return is -23.04%.
Index tracked, provider, fees and assets are public facts disclosed by the issuer/exchange. Figures may differ from the latest depending on refresh timing.
Investor net buying
Latest-session net buying by foreigners, institutions and retail (positive = net buy, negative = net sell).
| Date | Change | Foreign | Inst. | Retail |
|---|---|---|---|---|
| 07/28 | +1.1% | +5.8만주 | +3.1만주 | −8.9만주 |
| 07/27 | +2.7% | +6,137주 | +3,258주 | −9,428주 |
| 07/24 | -2.2% | −1,991주 | +3.2만주 | −3.0만주 |
| 07/23 | +2.25% | +1.0만주 | −563주 | −9,686주 |
| 07/22 | -3.48% | −14.5만주 | +15.2만주 | −7,663주 |
Today's summary
Its top 10 holdings make up about 30.1% of the fund. The concentration index (HHI) is 457 — Low — evenly diversified, and the largest sector is Unclassified (100%). The higher the concentration, the more one stock or sector drives the whole ETF's return.
Top 20 holdings
| # | Holding | Weight |
|---|---|---|
| 1 | TENCENT HOLD700 HK Equity | 4.73% |
| 2 | CCB(CHINA CONSTRUCTION BANK)939 HK Equity | 4.35% |
| 3 | Alibaba9988 HK Equity | 4.22% |
| 4 | ICBC(INDUST&COMM BANK OF CHINA)1398 HK Equity | 3.11% |
| 5 | CHINA MOBILE941 HK Equity | 2.73% |
| 6 | XIAOMI-CLASS B1810 HK Equity | 2.61% |
| 7 | MEITUAN DIANPING3690 HK Equity | 2.43% |
| 8 | BANK OF CHINA3988 HK Equity | 1.99% |
| 9 | PING AN2318 HK Equity | 1.98% |
| 10 | CNOOC883 HK Equity | 1.96% |
| 11 | SMIC Equity981 HK Equity | 1.81% |
| 12 | NETEASE9999 HK Equity | 1.77% |
| 13 | BYD1211 HK Equity | 1.75% |
| 14 | BeOne Medicines6160 HK Equity | 1.25% |
| 15 | CHINA LIFE2628 HK Equity | 1.18% |
| 16 | PETROCHINA857 HK Equity | 1.12% |
| 17 | JD.COM9618 HK Equity | 1.01% |
| 18 | ZIJIN MINING2899 HK Equity | 0.99% |
| 19 | CM Bank(CHINA MERCHANTS)3968 HK Equity | 0.99% |
| 20 | AGRICULTURAL BANK OF CHINA1288 HK Equity | 0.89% |
Holdings below 0.5% or outside the top list are folded into “Others” and omitted above.
Leverage / inverse caveat
This fund tracks its index at 2x.
That 2x applies to a **single day**. Held longer, the daily reset makes the period return drift from 2x the index: if the index chops up and down and returns to where it started, this fund is still down. That is volatility decay.
It bites hardest in sideways markets and compounds with holding time. These are built for short directional trades.
How concentrated is it
Concentration (HHI) is low at 457, with the top 10 holdings at just 30.1% of equity weight. No single name can dominate the fund.
Good for damping single-stock risk — and equally, a big winner inside gets diluted.
HHI squares each weight and sums them: 10,000 means one stock is everything, and the more evenly spread the holdings, the closer it falls to zero.
Where the sector weight sits
By sector, Unclassified alone is 100% — whatever the fund is called, this is a bet on that industry.
Bad news for the sector moves the whole fund. Worth checking against anything else you hold in the same space.
Weights above sum the individually listed equities and normalize that equity total to 100%.
How much it overlaps others
It shares 55% of its holdings with 099140 (53 names in common) — close to half the same companies.
Own both and the diversification is thinner than it looks.
What it is made of
The fund holds 56 positions in total; this page lists the largest 34 and folds the rest into "Others".
Equities are 52.2% of the fund, the rest swaps and cash — index exposure built synthetically rather than by owning the shares, which adds counterparty risk.
The expense ratio is 0.64% a year, which is not cheap. Fees come out of returns every year you hold, so it is worth checking whether the same index is available for less.
Sector breakdown
Listed equity weights summed by sector, then normalized so the equity total is 100%. Bars are scaled to the largest sector.
Figures here are computed from public issuer/exchange holdings data, may not be real-time, and are not investment advice. Investment decisions and responsibility are your own.
Similar ETFs
Picked by how much their actual holdings overlap. The higher the overlap, the less diversification you get from owning both.